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现在不关心比特币 就如十年前不关心房产?

2017-12-10 19:52:09阅读(0

  请欣赏本周最精彩的惊悚剧之《比特币疯了!》——

  短短三天时间,比特币连破12000、13000、14000、15000美元四个关口。就在昨天,据比特币交易平台OKCoin消息,最高价已经达到19399.99美元,逼近2万关口,此后便大幅回落,看得小巴心惊肉跳。

  朋友圈自然也炸了锅,纷纷晒出了“我与比特币不得不说的故事”:有人说,当年太傻太单纯,2000元/枚时就卖了;也有人说,去年6300元/枚买入,9000元/枚觉得风险高卖了;还有人说,2012年错过了比特币,现在肠子都悔青了,比没早点买房还后悔。

  不过,这部暴涨暴跌的惊悚剧显然没能阻拦疯狂的人类,当前仍旧有非常多的投资者汹涌而入,一度导致比特币交易平台崩溃及出现服务延迟。

  这一轮的暴涨背后,是因为有一个利好消息:美国衍生产品监管机构宣布,将允许CME(芝加哥商业交易所)和CBOE(芝加哥期权交易所)挂牌发行比特币期货合约。另一个爆炸性新闻是,2018年上半年,纳斯达克平台也将开放比特币期货交易。

  有人认为,这是比特币上演着合法前夜的疯狂,那么这次的暴涨是正常的走势还是异常的波动?对于比特币这一另类投资品,至今金融界对其褒贬不一,它到底是骗局还是金融创新?后续的走势将会如何?

  蔡凯龙

  中泽嘉盟投资基金合伙人

  互联网金融千人会联合创始人

  我对比特币持中立偏支持态度

  后期走势会趋于稳定

  如果从普通人或者金融从业者的角度来看,这次比特币的上涨看似的确疯狂,但如果我们站在比特币八年的历史来看,其实它的增长就是不按常规的。

  2011年2月,比特币从一文不值到一美元,几万倍的涨幅只用了差不多两年时间,一串空的数字就能跟美元相提并论,当时大家也是一片哗然。

  2013年4月到11月,从100美金涨到1000美金;

  2017年年初到12月1日,从1000美金涨到10000美金;

  那么现在的13000美金、15000美金,从比特币的历史角度来看,这一段的涨幅跟以前比还算平缓。虽然比例不大,但绝对数值大,所以容易引起广泛关注。

  为什么现在涨幅会这么大?

  ①最主要的原因是继CME之后,纳斯达克也宣布推出比特币期货。以往支持比特币的人主要是极客、散户以及非法玩家,其资金盘面相对主流机构而言非常小。因为比特币波动大,没有金融衍生品可以对冲风险,导致机构一直不敢进场。

  如今,大家有一种很强的预期:机构准备入场了,定将大涨,所以要赶快买入。

  ②下一步,比特币ETF或将通过批准,ETF开放后,普通老百姓都可以参与比特币交易,预期也将更强。

  ③当比特币突破一万的关口后,大家更容易惯性购买;

  ④跟中国的监管有关。中国对比特币监管最严,中国也是交易量最大的国家,没想到比特币的反弹趋势连中国监管都没办法压下来,甚至已经产生一种监管的反作用力。

  比特币不断上涨,让很多人越发焦虑,担心失去上车的机会,于是开始投资。也有部分投资者本身就会配置一部分另类资产,如石油、黄金等,而比特币则是另类中的另类,更容易吸引一些开放激进的投资者。

  以上两种心理促使比特币成为今年最耀眼的金融产品。我预测,接下去比特币的价格会趋于稳定。随着比特币期货的推出,做空比特币将更加容易,不再是单方面上涨了,这是好事。

  不过,未来比特币要真正走向普通大众,首先要解决暗网、非法交易等硬伤。而我们也应该以更包容、开放的心态去看待比特币。

  黄震 

  中央财经大学教授

  中国互联网金融创新研究院院长

  以传统金融眼光看比特币是泡沫

  但信奉的人越来越多就变得不是泡沫了

  比特币价格上涨这么快的原因,一直都没有改变。

  ①它击中了传统金融的痛点——各国央行滥发货币。超发已经造成了一次又一次的金融危机,让全球稍微懂点金融常识的人都反感和痛恨。而比特币就击中这个痛点,自称不会超发,是限额的。

  ②比特币是基于一种分布式的区块链技术,所以不会受某一个国家的政策影响而改变基本的技术和趋势。虽然我们中国还有其他一些国家采取抵制或者说打击比特币的一些政策,但由于这种去中心化的结构,一国打击它在其他国家又可以活跃转移,在别的地方去交易。

  ③信任比特币的人越来越多,应用的场景越来越多,加入比特币的人产生交易后就会推高价格。加之比特币的信奉者还成立了一些机构——基金会或者一些公司专门做比特币的推广、挖矿、交易等一系列的工作,形成了一个生态。

  在这种背景下,比特币的价格随着每一次打击,就是一次宣传,让它更加获得了影响力,参与交易的人越多,它的价格反而每打击一次,后面就会暴涨一次。

  如果用传统金融眼光来看,比特币就是一种泡沫,而且现在这个泡沫越来越大。但是现在这些数字经济背后的原理是很多人没有看懂的,特别是比特币的所谓自信任的机制,解决了货币发行乃至整个金融中非常大的痛点——信任——信奉它的人越来越多,就变得不是泡沫了。

  过去大家还停留在实物货币上,现在变成了数字货币,这种形态改变之后,一系列新的规律需要我们重新去认知。所以对于这种“金融泡沫”的规律性,也要进入网络空间、数字时代,重新加以界定、研究。

  从投资者角度说,有些投资机构称在美国很多普通投资者都在跑步进入比特币交易了,这可能就意味着牛市的末端,包括产生犯罪等,存在一系列问题。

  总体来说全球的投资者大体上都追求高收益,这是一种另类投资,意味着是一种典型的高风险投资产品。所以投资一定要更加慎重,当然愿意追逐高风险,只要愿意承担,在不违法违规情况下也无可非议。

  赵韬辉 启汇金融首席分析师 比特币价格暴涨暴跌的是人性 金融大咖的评价无意义 

  其实,比特币走势正常异常都是市场,暴涨暴跌的是人性。人性即天理,天理不一定对。

  至于金融大咖的评价,虽然大不相同,但是纸上谈兵毫无意义,因为事实上“褒的不买,贬的不卖”情况大有所在。而我则是站在吃瓜群众的一方。

  比特币未来的发展,目前取决于以下两点:

  首先是各国央行区块链技术研发的进度。去年的比特币讨论中明确指出了区块链及数字加密货币的趋势,但是我显然高估了央行机构的技术研发能力和效率,接纳比特币的央行基本放弃了,不认可比特币的央行还在坚持研发,大战之时,先锋先死,央行的区块链是悬在比特币头上的达摩克利斯之剑。

  其次是衍生品市场的产生及发展。期货产品的推出刺激比特币上涨,但未来并不总是美好。相比标的资产的现金交易与交割,衍生品交易操作更简单且资本密集程度更低,无论多空都无需事实持有比特币。

  比特币作为黑市的交易媒介,在特定范围中受到特别保护(灰色保护层),这种保护在进入期货市场后可能会被打破,主流市场的投资规则将会对其施加一些约束及影响;同时期货市场多空交锋将会导致比特币的价格波动更加剧烈。

  衍生品市场的发展是好事,但要看对谁而言。一群金融银行家跑到波罗的海的船王中间成功建立了波罗的海航运指数,于是船王们纷纷被忽悠破产了;日本的股票市场被忽悠建立了衍生品合约,不到两年(1990年)日经指数就崩盘了;美国次级债券被忽悠建立了ABX指数,不到两年(2007年)次贷危机就爆发了……延伸阅读:比特币:此物一出天下反

  本文节选自《人类最美的54个公式》

  引言

  潘多拉魔盒开启

  元朝末年,朝廷强征民夫修治黄河决口。民工挖河时发现一独眼石人,流传于民间的谣谚“莫道石人一只眼,挑动黄河天下反”得到应验。同年韩山童聚众三千人组建红巾军,从此强大的元王朝走向末路。

  自由主义一直是比特币的精神内核,无政府主义者是比特币早期拥趸,在他们眼中,天生反骨的比特币是“乌托邦世界”的经济基石,它从诞生之日起就是美联储的梦魇,未来会成为世界货币,重构全球金融体序,再造一个新世界。

  如果说1美元的比特币还是极客们的私人至爱,

  那么10美元的比特币已经是暗网世界的硬通货。

  如果说100美元的比特币只是传销者们热爱的新套路,

  那么1000美元的比特币已经是黑客眼中的香饽饽。

  …………

  今天的比特币已经破10000美元,总市值高达1600亿美元,此物一出天下反,已经不再是个口号。

  

  从“小岛经济学”

  谈比特币这个“反骨仔”

  很多人仍然不明白什么是比特币,更不明白比特币为什么不受公权力打压,我们从“小岛经济学”上再来谈谈比特币为什么天生是个“反骨仔”。

  在一个小岛上生活着一群善良的人民,他们以贝壳作为信用中介交换食物,日子过得幸福而美好。1000年过去了,岛上出现一彪形大汉,要求大家认可他家树上的叶子为唯一信用中介,试图反抗的人都被扔到海里喂鱼,善良的人民很快被驯服,慢慢以大汉家里的叶子作为等价交换物,岛民必须用物品换取叶子,再用叶子去交换其它物品。

  日子一天天过去了,每个人手里的叶子越来越多,但买到的东西却越来越少,除了大汉自己,大部分人日子过得越来越紧巴。

  有一天,一个聪明人发明一种新的记账方式,你只要将自己的明细提交到账本里,得到岛上6个人的认可,那么系统就认为这个账目是对的,所有的交易都在账目上用数字表示,如果这个人想去买东西,只需要在上面划账,就可以拿走商品。因为账目是公开的,每个人都可以对账单检查,除非随机6个人里面有4个人串通好。如果选择了这种方式,小岛上根本就不需要叶子。

  说到这里,很多朋友应该已经明白,这个账本就是比特币,而叶子就是传统意义上的法币(每年都在增长),大汉则像政府。虽然很多人已经习惯了暴力信用,认为叶子天生有权威,而账本只是一串虚幻的数字,但从整个人类发展历史来看,其实账本才真正回归货币本质。

  不管你承不承认,比特币从出生的那一天起,它就是想来取代法币的。而传统的法币体系,是整个民族国家赖以生存的底层建筑。

  

  比特币的野心

  重构“布雷顿森林”金融体系

  比特币诞生于2009年,正是对2008年金融危机的一种绝望报复。

  政府已经没有办法控制自己了,货币滥发成了一种“财政鸦片”。

  其实不仅仅是美国,全世界的金融体系已经千疮百孔。

  有时候,不是比特币有多牛逼,而是法币的确太垃圾。

  自1971年美国总统尼克松宣布终止美元和黄金兑换后,布雷顿森林体系就彻底崩溃。民族国家的法币彻底进入了一个混沌无序的时代,金本位被抛弃后,没有谁可以阻挡“法币之熵”的来临。

  中国的M2总值从2000年的13万亿人民币到2016年155万亿人民币。

  美国的M2总值从2000年的4万美元到2016年的13万亿美元。

  …………

  多么可怕,而且可以肯定的是,因为“法币之熵”的存在,类似于这样的危机将会越来越频繁,哪个政府控制得了自己。

  2009年1月3日,比特币创立者中本聪(Satoshi)打包第一份开源代码时说了一句话:这是英国财政大臣达林考虑第二次出手纾解银行危机的时刻(这句话是泰晤士报当天的头版文章标题)。中本聪引用这个标题,正是对旧有的脆弱银行系统的冷嘲。

  比特币自出生的那一天起,就是来颠覆传统银行体系的。

  它不仅仅是一个加密货币,更重要的是它是一个支付体系。

  

  支撑比特币的不是野心

  而是数学

  很多人喜欢谈比特币后面的阴谋,这不是一种科学态度。

  从2012年开始关注它的命运沉浮,比特币曾经多次面临绝境。

  能够支撑它发展到今天的,不是美帝主义的阴谋,也不是四川小水电的算力,更不是传说中的中国大妈的拯救,也不是自由主义者的信仰。

  比特币最大的支撑是什么,是数学。

  一开始支持比特币的人,是信仰数学的人。

  在他们眼中,人是不可相信的,而数学就是上帝。

  先看看比特币的核心机理,也就是它的工作量证明机制。

  它像一个猜谜游戏:在比特币节点里任何人都可以争取记账权,谁先解决一道数学题谁就先记账。这种数学题有个特点——解起来很难,验证很容易。

  “假设解题是在扔4个骰子,谁扔出点数小于4就对了,扔出来比较困难,但是验证却很简单。”这就是比特币的哈希碰撞,也是区块链的工作本质,当然真实的题目并不是掷骰子这么简单,目前比特币全网算力达到1200万万亿次哈希碰撞每秒,相当于从100多万个50米长的标准游泳池里面找到1粒蓝色水滴。但即便是这么大的算力,也需要10分钟左右才能碰撞到一个符合要求的哈希值。

  这是比特币应用中使用到的哈希算法(RIMPED160算法),它是比特币安全体系的“安全之链”。

  

  椭圆曲线方程

  它是比特币反叛的基石

  这是一个看起来很简单的数学方程,但它却是比特币反叛的基石。

  选择一种安全的加密算法并不容易,这后面才真正充满了阴谋。

  美国国家安全局(NSA)是这个世界最大的“魔鬼”,在加密算法里,如果NSA知道一个能影响特定曲线的椭圆曲线的漏洞,那么伪随机数参数的产生流程将阻止他们把那个漏洞标准化推广到其他曲线。如果他们发现了一个通用漏洞,那么算法也就被破解了。

  幸运的是,比特币使用的secp256k1不是伪随机曲线,它逃过了一劫。

  有时候,比特币有一种天命的感觉,此物一出天下反,好像冥冥中自有命数。

  比特币使用椭圆曲线算法生成公钥和私钥,选择的正是secp256k1曲线。

  y^2= x^3+ ax + b

  …………

  SHA-256是十分强大的。它不是像从MD5到SHA1那样的增强步骤。它可以持续数十年,除非存在着大量突破性的攻击。

  椭圆曲线加密算法依赖于叫做“点加”和“点乘”的在曲线上的运算,下图能做最好的诠释:

  简单讲,想要把P和Q两点相加,就在两点之间画条线,找到这条线和曲线相交的第三个点,然后从那个点话垂直线以得到你的答案。然而,这些曲线有个弱点:它们是不精确的。如果你进行了多次的点加,浮点四舍五入带来的差错就会慢慢地累积,并最终导致结果成为一个没有意义的噪音。因此,椭圆曲线加密算法用了一条修改了两个地方的椭圆曲线。首先,等式现在是y^2 = x^3 + ax + b + kp,k可以使任何整数而p是大的素数(除了a和b的曲线参数)。其次,x和y必须是整数。尽管最后出来的结果几乎不是一条“曲线”,但也在数学上够用了,并且限制在整数避免了四舍五入带来的偏差。

  关于椭圆曲线方程这里不详述,反正它就是比特币世界的基石,如果你敢不相信,明天你的比特币钱包就会归零。

  

  人性是比特币最大的弱点

  从数学上讲,比特币是无懈可击的,它集中了几代密码朋克们的智慧。

  包括以下这些顶尖人物:

  菲尔.齐默尔曼(PGP技术的开发者)

  哈尔.芬尼(PGP加密的发明人之一)

  约翰.吉尔摩(SUN微系统公司的明星员工)

  布拉姆.科恩(《BT下载》的作者)

  蒂姆希.C.梅(英特尔前首席科学家)

  阿桑奇(维基解密创始人)

  中本聪(比特币创始人)

  …………

  在比特币整个生态链里面,能被攻破的只有人性。

  正是因为人性,曾经“去中心化”的比特币成为“中心化”的比特币。

  现在的比特币世界形成了两大权力中心,一个是以“代码开发和维护”的Bitcoin-Core团队技术权力中心,一个是以矿工为代表的算力权力中心。

  这两大权力中心也曾经试图和解过,2016年2月21日,香港数码港,两大权力中心的代表在这里会谈,一方是控制着全球70%以上算力的中国矿工;一方是来自西方世界控制着比特币核心代码Bitcoin-Core团队的程序员。他们在这里达成了共识,但最终Bitcoin-Core一方撕毁了协议。

  2017年5月,来自22个国家的58个公司代表聚集在纽约,几乎汇聚了比特币产业链最具有价值的公司,包括交易所、矿场,以及这个产业链上新晋的实权人物。但最终仍然因为两大权力中心的不和而一拍两散。

  《财经杂志》10月份的一篇报道“比特币内战”,非常详细地记载了这斗争史,一看就是非常专业的比特币内部人士参与了报道。但这篇文章也非常奇怪,文中说到中国第一矿工执掌着比特币30%的算力,拥有着事实上的否决权。事实上中国第一矿工所控股的多家比特币公司只怕远远超过30%的算力。

  比特币的中心化,已经远远超出了法币的中心化,虽然它的价格已经涨到让人得了“恐高症”,但它真的有资格成为未来的互联网货币?

  它可能会成为“货币之锚”,但很难成为真正的互联网货币了。

  此物一出天下反,现在的比特币,感觉像是已经打到南京的洪秀全,虽然拥有了半个中国,但却让人感觉并无理想。

  结语

  比特币本质是一种数学

  比特币归根结底属于数学,它天生理性且中立。虽然自由主义者认为比特币承载了“此物一出天下反”的理想,但实际上比特币仍然只是数学在互联网世界的一种延伸,无论赋予它多少荣耀与光环,它仍然只是一个工具,与TCP/IP协议、支付宝、P2P一样,最大的意义就是为人民服务,如果不能改善个人的生活,BTC最终会沦为科技先验者的实证游戏。

  数学给予了比特币强大基因,但人性给予比特币的是什么呢?

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